摘要：深耕浙南市场多年的温州银行，再度加码资产证券化赛道。
出品|中访网
审核|李晓燕
深耕浙南市场多年的温州银行，再度加码资产证券化赛道。近期该行申报百亿规模个人消费贷ABS产品，持续借助标准化金融工具盘活存量信贷资产，这一动作不仅是银行优化资产结构的常规布局，更是其依托专业金融手段、缓解资本压力、服务实体经济与民生消费的生动实践。
在银行业经营发展过程中，资本充足率是保障机构稳健运营、拓展业务版图的核心指标。随着信贷业务持续扩容，存量贷款会不断占用银行资本金，成为制约业务增长的现实难题。而资产支持证券（ABS）凭借资产出表、风险分散的特性，成为当下银行盘活资产、优化资本结构的主流选择。此次温州银行计划注册发行的百亿“温兴”系列消费贷ABS，将分多期落地，由华能信托担任受托机构。整套运作模式成熟规范：银行将合规个人消费贷款打包作为信托资产，依托特殊目的信托发行证券产品，以贷款产生的稳定现金流兑付投资者收益，在合规框架内完成资产流转与风险梳理。
发力消费贷ABS，并非温州银行的短期尝试，而是其长期深耕资产证券化领域、稳步推进经营转型的延续。作为区域金融创新的先行者，温州银行早在多年前就率先试水信贷资产证券化，创下当地乃至全省多项行业纪录。从早期首单信贷ABS破冰起步，该行逐步将证券化品类延伸至小微企业贷款、个人消费贷款等多个领域，针对不同客群打造了“温润”“温盈”“温惠”“温兴”等多款特色系列产品。多年来持续发行小微企业贷ABS，累计规模可观，精准对接了中小微企业的融资需求，为地方民营经济、实体经济输送金融活水。
伴随着国内促消费、扩内需政策持续推进，个人消费金融迎来稳健发展机遇，银行布局消费贷业务的积极性持续提升。行业数据显示，2025年全市场个人消费贷ABS发行单数与规模均实现同比增长，市场整体活跃度显著提升。温州银行凭借扎实的客群基础与产品运营能力，在这一细分赛道表现亮眼，去年该行消费贷ABS发行规模占据市场不小比重，足见市场对其资产质量与产品设计的认可。
规模稳步增长的同时，温州银行也始终坚守风险管控底线。从经营数据来看，截至2025年末，该行总资产突破5200亿元，信贷业务体量稳步扩张，个人贷款、对公贷款结构布局均衡。面对消费贷业务规模上行带来的风控挑战，该行持续监测信贷资产质量，整体不良贷款率保持在合理区间，拨备水平充足，风险抵御能力稳固。2025年该行经营业绩实现稳步增长，营收、净利润双双走高，今年一季度盈利态势延续，稳健的经营基本面，为各类创新业务开展筑牢了根基。
对于城商行而言，资本补充能力直接决定发展空间，温州银行同样面临着核心资本补充的行业共性压力。本次发行百亿消费贷ABS，核心作用在于合规盘活存量信贷资产，降低资产风险权重，有效释放监管资本空间。腾挪出的资本，能够反哺新的信贷投放，形成“资产盘活—资本释放—新增投放”的良性循环。这一操作既不盲目扩张风险，又能打破资本约束，让银行有更多资源投向普惠金融、民生消费、中小微企业等重点领域，实现业务发展与合规经营双向平衡。
立足区域、深耕本土，是温州银行一贯的发展定位。今年该行锚定清晰发展战略，明确以优化业务结构、严控经营风险、提升经营效益为核心，走差异化竞争路线。一方面紧跟地方发展步伐，加大实体信贷投放力度，赋能区域产业集群发展；另一方面持续下沉服务重心，深挖下沉市场需求，持续壮大中小微核心客群。而资产证券化这一工具，恰好成为该行落地战略目标的重要抓手：通过盘活存量资产，让金融资源流动起来，既服务居民消费升级，又助力中小微企业成长，让金融活水精准滴灌实体经济的各个环节。
从试水创新到常态化布局，从服务企业到赋能民生，温州银行在资产证券化领域的持续探索，是区域城商行转型发展的一个缩影。在当前金融监管趋严、行业竞争加剧的大环境下，摒弃粗放式扩张，依托专业化金融工具提质增效、优化结构，才是长久发展之道。
此次百亿消费贷ABS的推进，既是温州银行过往创新经验的再延续，也是其面向未来夯实发展底盘的关键一步。凭借成熟的运作模式、稳健的风控体系以及贴合区域需求的业务布局，这家扎根温州的城商行，将继续以多元化金融产品、灵活的资产运营能力，在服务地方经济、满足民生金融需求的道路上稳步前行。
