摘要：近期，中部首家民营银行三湘银行在阿里资产平台推出总额超1.13亿元个人信用贷款债权转让包，上万笔纯信用个贷集中处置的动作，引发行业对民营银行信贷结构调整的关注。
出品|中访网
审核|李晓燕
近期，中部首家民营银行三湘银行在阿里资产平台推出总额超1.13亿元个人信用贷款债权转让包，上万笔纯信用个贷集中处置的动作，引发行业对民营银行信贷结构调整的关注。不同于市场单一解读为不良出清，结合该行近年经营数据来看，此次债权出让实则是银行主动优化资产结构、调整业务赛道、深耕对公实体企业的市场化操作，背后藏着民营银行转型发展的清晰逻辑。
本次挂牌转让的债权包覆盖超1.25万名自然人债务人，全部为无抵押纯信用类贷款，债权本金近9800万元，叠加逾期利息后整体规模突破1.13亿元，采用逐户单独转让的市场化处置模式。银行设置近20天招募周期，通过公开资产平台流转存量信贷资产，是当前银行业常态化盘活存量资产的通用手段。对金融机构而言，批量出让存量个贷债权能够快速回笼流动资金，降低信用类信贷资产占用，腾挪信贷额度投向更贴合自身资源禀赋、风险可控的业务板块。
作为扎根湖南、由三一集团等本土龙头民企联合设立的民营银行，三湘银行自2016年开业初期，依托灵活线上渠道发力个人信贷业务，个贷曾长期占据全行信贷七成以上份额。但单一依赖消费、经营类信用贷款的业务模式，也逐步暴露出风险对冲能力偏弱的短板，这也是该行近年主动调整信贷配比的核心动因。
从资产质量维度客观观察，该行信贷风险管控整体呈现“先承压、逐步修复”的态势。2023年不良贷款率冲高至1.75%阶段性峰值，经过两年持续风控优化、存量风险资产处置，2024、2025年末不良率稳定回落至1.65%；代表潜在风险的关注类贷款在2024年冲高后，2025年末同步回落至5.33%，风险缓释成效显现。持续计提信用减值损失是银行夯实风险缓冲垫的常规操作，2023至2024年减值计提规模持续走高，2025年减值计提规模同比回落超两成至9.91亿元，侧面反映存量信用风险释放节奏放缓，资产端压力有所减轻。
营收利润层面，行业大环境叠加风险拨备计提持续压缩盈利空间，该行近四年盈利规模持续收窄，2025年净利润仅0.16亿元。但需要客观区分，利润下滑核心源于前期大规模计提减值，属于主动前置化解信贷风险的短期代价，并非经营基本面持续恶化。资产端数据可见韧性，2025年末全行总资产539.53亿元，保持小幅正增长，在存贷规模小幅收缩环境下，资产底盘保持稳定。
此次出让个贷债权，更深层信号是三湘银行信贷结构的重大转向：从“偏重个人信贷”转向“对公实体、个贷均衡发展”。2025年末该行个人贷款规模同比缩水超两成，总额回落至183.98亿元，在全行贷款中占比一年骤降15个百分点；与之形成鲜明对比的是，公司对公贷款同比大增超五成，余额突破123亿元，信贷占比提升至四成。
细分个人信贷板块，个人经营贷、消费贷同步收缩，其中经营性贷款降幅接近四成，消费贷规模同步下行。收缩高波动纯信用个贷的同时，依托股东三一集团的装备制造产业链资源，加码对公实体企业信贷投放，充分发挥本土产业银行特色，依托产业场景降低对公业务风控成本，走出差异化民营银行发展路径。
客观来看，短期业务调整难免伴随阵痛。个人信贷规模大幅收缩带来存款、贷款余额小幅下滑，盈利受减值计提拖累，存量信用债权处置也直观体现过往线上纯信用贷款风控成本高、风险分散难度大的短板，是中小民营银行线上消费信贷业务普遍遇到的行业共性难题。
但长远视角下，此次批量债权转让是该行转型落地的关键一步。一方面，市场化处置存量债权快速盘活存量，优化资产流动性，减少高风险信用资产占比；另一方面，收缩波动较大的个人信贷，加大对省内实体企业信贷供给，契合金融服务实体经济政策导向，依托股东产业资源打造对公业务核心优势，跳出同业消费贷内卷赛道。
扎根湖南本土产业是三湘银行的核心竞争力，三一集团、汉森制药等本土上市龙头股东，为银行对接制造、医药本地产业链提供天然场景。持续调整信贷结构、主动出清存量高波动个贷资产，意味着该行正式告别过去线上个贷单一增长模式，开启产业对公为主、零售为辅的全新发展阶段。
截至发稿，三湘银行暂未针对本次债权转让事宜作出官方回应，但从完整经营数据与行业发展趋势不难判断，此次资产处置并非风险集中暴露，而是中小民营银行主动优化资产、适配产业定位、化解存量历史信贷风险的常态化战略操作，其转型路径也为区域民营银行平衡零售与对公业务提供可参考样本。
